证券时报记者 马传茂
5月21日晚间，南京银行公告称，该行董事会决议通过非公开发行方案，拟向江苏交通控股、江苏烟草、南京紫金投资、法国巴黎银行等4家发行对象非公开发行不超过16.95亿股，拟募资总额不超过140亿元。目前该定增预案尚待股东大会审议通过。
此时，距离该行上一轮定增意外被否已经过去接近10个月。与去年7月底未获证监会发审委核准通过的定增预案相比，此次定增规模不变，但发行对象有所调整。
事实上，在本月初南京银行举行的2018年度暨2019年一季度业绩说明会上，该行高管就透露今年将“适时启动新的资本补充方案”。
“对银行的发展而言，资本制约是一项很重要的因素，尽管我们的资本充足水平不降反升，但还是相对较低。”南京银行董事长胡昇荣在业绩说明会上表示。他进一步指出，“这是我们的一块心病，必须要下决心解决资本补充的问题，否则对全行现在和未来的发展都是不利的。”
再启140亿元定增
早在2017年7月底，南京银行就启动了自上市以来募资规模最大的股权融资。与本次定增相同的是，当时该行也计划非公开发行不超过16.96亿股，募资总额也不超过140亿元。
随后，该项定增方案于同年8月通过股东大会决议，并在11月初获江苏银监局核准。证监会官网显示，南京银行此次定增在11月7日报证监会审批，证监会于11月14日受理，并在12月中旬给出第一次书面反馈。
但令人意外的是，在农业银行千亿定增、张家港行可转债、贵阳银行及宁波银行优先股等银行再融资陆续过会之后，南京银行140亿元定增在2018年7月意外被证监会否决。
“可以说，前面的路都走得很顺，结果在最后的关口倒下，我们也是一头雾水。”该行内部人士当时对证券时报记者表示。
不过，该内部人士对定增未获通过也并不完全悲观，“没能通过定增补充资本确实是出乎我们的意料，但按照目前的发展速度，每年的内生性资本增长已经足以支撑我行每年两位数的业绩增幅”。
事实也是如此。在大零售、交易银行等轻资本业务转型的基础上，去年南京银行核心一级资本充足率不降反升，截至2018年末，其核心一级资本充足率达8.55%，较年初上升0.56个百分点。
今年以来，南京银行再度谋划新一轮定增。南京银行行长束行农曾在本月初该行2018年度业绩说明会上透露，今年将适时启动新的资本补充方案，一旦启动会尽快实施。
股东持股比例变动
根据非公开发行预案，南京银行本次非公开发行的对象共4家，包括江苏交通控股、江苏烟草、南京紫金投资、法国巴黎银行。
与此前被否决的定增方案相比，发行对象数量及名单均有变化：太平人寿、凤凰集团、南京高科退出原定定增方案，取而代之的是法巴银行、江苏烟草。此外，江苏交通控股计划购买的定增股份数量也大幅增加。
由于此次发行规模较大，相当于发行前总股本的19.99%，发行后总股本由84.82亿股增至101.78亿股，且此次发行对象中包括重要股东，这也不可避免地对该行现有股东持股比例产生影响。
其中，原本持股15.01%的法国巴黎银行（含QFII）也参与此次定增，拟认购此次定增计划中的约1.21亿股。但法巴银行的持股比例仍将下降——由15.01%降至13.7%，继续位列第一大股东。
南京市国资集团则通过旗下的紫金投资参与定增，增持规模约1.94亿股，但持股比例同样下降至12.25%，仍居该行第二大股东。另一家南京市国资集团旗下企业——南京高科此次并未参与定增，持股比例将降至7.86%。
与此同时，江苏省国资委100%持股的江苏交通控股通过此次定增，将持有10.18亿股南京银行股份，占该行总股本的10%，成功跻身南京银行第三大股东。
此外，江苏烟草也出现在南京银行此次定增发行对象名单中，将通过此次定增持有该行约3.63亿股，占该行发行后总股本的3.57%，成为南京银行第五大股东。
在这之前，“烟草系”还参与了包括中信银行、兴业银行、交通银行、农业银行等在内的多家上市银行定增，并进入前十大股东。
补充核心一级资本
据发行预案，南京银行此次定增募集资金将全部用于补充该行核心一级资本。而对该行来说，补充核心资本存在必要性。
财务数据显示，南京银行今年一季度末合并口径下核心一级资本充足率仅为8.52%，位列A股上市银行较低水平。随着该行各项业务的稳健快速发展和资产规模不断提升，该行预计未来资本充足水平将继续下降。
而根据该行资本规划要求，资本管理的最低目标为：核心一级资本充足率不低于8.5%，一级资本充足率不低于9.5%，资本充足率不低于11.5%。基于此，该行有必要及时补充资本金，保持适度的信贷投放增长，提高风险抵御能力。
据南京银行测算，以3月31日为测算基准日，假设本次发行募集资金总额为140亿元，在不考虑发行费用的前提下，该行核心一级资本充足率、一级资本充足率、资本充足率均将较发行前提升1.66个百分点，分别达10.18%、11.36%和14.44%。
在线咨询
客服QQ
联系电话
安卓APP
苹果APP
返回顶部